ベトナムで国際金融センター（IFC）の設立が進む中、新たな投資チャネルやデジタル資産の拡大が、マネーロンダリング対策に新たな課題を突きつけている。政府関係者や金融関係者の間では、金融イノベーションを促進する一方で、不正資金の流入や越境取引のリスクをいかに抑え込むかが重要な政策テーマとして浮上している。
新設されるIFCは、リスク管理を前提に革新的な金融モデルや商品を試行する「実験場」と位置づけられており、市場や金融商品、資産クラスの多様化を後押しする役割を担う。しかし同時に、こうした新モデルは資金の流れを複雑化させ、マネーロンダリング対策を一段と難しくする側面も持つ。経済学者のNguyễn Trí Hiếu氏は、IFCで活動する銀行は単なる金融サービス提供者ではなく、個人向けから法人・国際取引までを網羅する「金融スーパーマーケット」として機能し、すべての取引を監視するゲートキーパーの役割を果たす必要があると指摘する。現金の流れを把握し、移転価格操作や国境を越えた資金洗浄を防ぐ体制強化が不可欠だという。
こうした背景のもと、ベトナム政府は銀行の設立・運営、外国為替管理、マネーロンダリングおよびテロ資金供与、さらには大量破壊兵器拡散資金対策までを包括的に定めた政令329号（2025年）を公布した。外国為替管理に関しては、IFCに資金を送金する外国企業や投資家に対し、資金目的の明確化を義務付け、為替取引を扱う銀行には取引内容に応じた書類の確認・保存を求めている。これにより、IFC加盟銀行は資金の用途を厳格に監督し、不正利用を防ぐ体制を整えることが期待されている。
ベトナム銀行協会の事務総長であるNguyễn Quốc Hùng氏も、IFCは新たな金融成長の基盤となる一方で、すべての取引は厳重に監視されると強調する。「詐欺やマネーロンダリング、無秩序な資本流出の余地はない」と述べ、当局の強い姿勢を示した。
一方で、最大の懸念として浮上しているのがデジタル資産を通じた資金洗浄リスクだ。ベトナムでは法制度の整備が進み、2025年9月には中央銀行であるState Bank of Vietnamがマネーロンダリング防止法の一部を具体化する通達27号を発出した。IFCでの取引も政令329号の下で厳格に管理されるが、こうした制度が監視できるのは主に正式な金融チャネルに限られる。非公式な闇取引やブラックマーケットは依然として把握が難しく、制度の網をすり抜けるリスクが残る。
匿名性と国境を越えた取引の容易さを特徴とする暗号資産は、地下経済を形成する手段として悪用されやすい。公安省の国土安全部に所属する上級中佐のĐàm Văn Minh氏は、ベトナム国内で約2,600万口座もの暗号資産アカウントが存在することを挙げ、デジタル資産を通じたマネーロンダリングが国家安全や社会秩序に対する深刻な脅威になり得ると警告している。
2022年にマネーロンダリング防止法が施行されて以降、関係当局には毎年数千件規模の疑わしい取引報告が寄せられており、その件数は年平均で約30％増加している。2023年以降、当局はこれらの報告を分析し、5,000件以上の疑わしい取引に関する約600件の文書を公安省経済安全部門へ送付してきた。IFCの本格稼働とデジタル資産市場の拡大を見据え、ベトナムは金融革新と規制強化の両立という難題に直面している。今後は、制度の実効性を高めるとともに、国際的な連携を含めた包括的な対策が、持続的な金融成長の鍵を握ることになりそうだ。
